基金价格怎么定？按购买当天价格成交吗?

在财经领域，基金价格的确定及其成交机制是投资者关注的重点之一。本文将从多个角度探讨基金价格的形成方式，以及是否按照购买当天的价格成交。

一、基金价格的形成

基金的价格主要由其单位净值决定。单位净值是指基金资产的总价值除以基金的总份额，它反映了每一份基金的真实价值。基金的单位净值在每个交易日结束后计算并公布，这一过程通常涉及对基金持有的各项资产（如股票、债券等）进行估值，并考虑基金的负债情况。

具体来说，基金管理人会在每个交易日结束后，根据证券交易所公布的收盘价或其他相关价格信息，对基金持有的各项资产进行估值。然后，将基金的总资产减去总负债，得到基金的净资产。最后，用基金的净资产除以基金的总份额，即可得到基金的单位净值。

二、基金购买与成交价格

对于投资者而言，购买基金的价格是否按照购买当天的单位净值来确定，取决于购买的具体时间和方式。

# 1. 场内交易

如果是在证券交易所内进行基金交易（即场内交易），成交价格通常是市场上的实时价格。这是因为场内交易是投资者之间互相买卖，交易价格由买卖双方通过竞价方式形成。在这种情况下，成交价格可能会与当天的单位净值存在一定的差异，因为市场供求关系、交易时间等因素都可能影响价格的形成。

# 2. 场外交易

对于通过银行、券商、互联网基金销售平台等渠道进行的基金交易（即场外交易），成交价格则通常遵循“未知价”原则。这意味着投资者在申购或赎回基金时，并不知道具体的成交价格是多少。具体来说，如果在交易日15:00前提交申购申请，一般按照当日基金净值确认份额；如果在15:00后提交申请，则按照下一个交易日基金净值确认份额。由于基金单位净值在每个交易日结束后才公布，因此投资者在申购或赎回时无法直接知道具体的成交价格。

三、结论

综上所述，基金购买是否按照购买当天的价格成交，取决于交易的具体方式和时间。在场内交易中，成交价格可能是市场上的实时价格；而在场外交易中，则通常遵循“未知价”原则，根据提交申请时的基金净值来确认份额。无论是哪种方式，投资者都需要了解基金的净值计算规则和交易机制，以便做出明智的投资决策。

此外，投资者在购买基金时还需要关注基金的申购和赎回费率、风险水平、投资策略等因素，进行全面的分析和评估。只有充分了解基金的各项特性和风险，才能在投资过程中获得更好的回报。