基金公司的基金年报是投资者分析基金未来投资价值的重要资料。基金管理人应当在每年结束之日起九十日内,编制完成基金年度报告,并将年度报告正文登载于网站上,将年度报告摘要登载在指定报刊上。看到基金年报之后,投资者最应该关注些什么内容呢?
1、关注基金业绩
基金年报主要财务指标披露了基金的净预期年化预期收益、可供分配预期年化预期收益、资产净值、净值增长率等业绩数据,并与上一期间的数据进行比较。
2、基金经理报告
好的基金经理报告不仅会详尽讨论行业分布和个股选择的原因,还会解释影响基金业绩的有利条件与不利障碍。在业绩不尽如人意时,不对错误投资决策有所回避,而是向投资者阐述原因。基金经理报告中也会有对下一年度的展望,从中可大体窥见基金经理未来一年的策略和思路。
3、财务会计报告
基金的财务会计报告包括资产负债表、经营业绩表和净值变动表。投资者应留意基金经营业绩表中费用项目下的基金管理人报酬、基金托管费等基金费用支出。在财务会计报告附注中,投资者可了解重大关联方关系及关联交易,以及流通受限不能自由转让的基金资产等。
4、基金投资组合
基金投资组合说明在期末时点上投资于股票、债券和现金等资产的比例,还披露了股票投资的行业分布。投资者可以从基金持有股票明细中了解基金大量持有哪些股票,以此判断基金是持有某些行业的多只股票还是进行选择性的集中投资。
年报中的基金持有人户数和相应的份额可以帮助投资者了解基金的持有人结构,究竟是以机构为主还是以个人为主。封闭式基金还会披露前十大持有人名单。
杠杆基金是对冲基金的一种。国内的杠杆基金属于分级基金的杠杆份额(又叫进取份额)。分级基金是指在一个投资组合下,通过对基金收益或净资产的分解,形成两级(或多级)风险收益表现有一定差异化基金份额的基金品种。
不管是投资高手还是小白,在熊市的情况下尽量不要投资,有句话叫做覆巢之下焉有完卵,大行情不好的情况下,任何资产上涨的概率要小于下跌的概率,所以不要在熊市里随便购买股票或者基金,最好等行情稳定再买,到时候遍地都是便宜基金可以买。
etf基金是什么意思? 交易型开放式指数基金,通常又被称为交易所交易基金(Exchange Traded Funds,简称“ETF”),是一种在交易所上市交易的、基金份额可变的一种开放式基金。
开放式基金和封闭式基金共同构成了基金的两种基本运作方式。开放式基金,是指基金规模不是固定不变的,而是可以随时根据市场供求情况发行新份额或被投资人赎回的投资基金。封闭式基金,是相对于开放式基金而言的,是指基金规模在发行前已确定。
基金回撤止盈是指投资者通过在基金到达其预期收益目标时卖出基金,或在基金盈利情况下将基金卖出离场,及时保住收益,在盈利状态下的平仓离场。